• 本期ARK Wealth CIO報告以「用排除法，選最優(yōu)解」為主題，指出財富管理正經(jīng)歷範式轉(zhuǎn)變，從傳統(tǒng)的以追求安全性、流動性及回報導向，轉(zhuǎn)向以價值為核心、強調(diào)資本保值的整體策略。
• 當前多重經(jīng)濟周期交匯，面對個人、家庭和企業(yè)的策略性資產(chǎn)配置調(diào)整的關(guān)鍵時期，報告呼籲財富管理者從「追逐回報」轉(zhuǎn)向「理性分析與資本保值」。
• 本期報告提出三個層次的策略性資產(chǎn)配置框架：先建立風險緩衝，再鞏固核心持倉，最後捕捉增長機遇。財富管理的核心不再是單純的投資回報，而是確保資本安全與長期價值。ARK Wealth CIO 報告指出，財富管理者應從歷史動能判斷趨勢，以第一性原理構(gòu)建穩(wěn)健框架，為客戶打造更安全的未來。

香港2025年2月18日 /美通社/ -- 諾亞控股有限公司（「諾亞控股」或「公司」，紐交所代碼： NOAH ，港交所代碼: 6686）旗下全新升級的華人投資者全球財富管理平臺 ARK Wealth Management 發(fā)佈其 2025年上半年CIO報告。報告指出，投資者正面臨前所未有的市場波動，傳統(tǒng)投資理念亟需轉(zhuǎn)變。推動這一變革的歷史性因素包括：地緣政治不確定性、全球貨幣政策分歧，以及人工智能（AI）加速商業(yè)化等趨勢。

ARK Wealth CIO報告匯聚了深厚的行業(yè)專業(yè)知識，並聚焦華語財富管理市場的需求，提供全球經(jīng)濟趨勢的前瞻性分析。研究發(fā)現(xiàn)，幾大關(guān)鍵力量正重塑全球投資格局：

1. 地緣政治與經(jīng)濟波動：美國總統(tǒng)選舉可能帶來新一輪貿(mào)易政策調(diào)整，全球主要市場貨幣政策分歧加劇，政治風險上升，投資者需重新審視資產(chǎn)地域配置策略。
2. AI的演進：隨著AI從技術(shù)開發(fā)進入全面商業(yè)化階段，投資者需精準識別可持續(xù)發(fā)展機遇，避免落入市場炒作陷阱。
3. 投資模式向結(jié)構(gòu)化財富管理轉(zhuǎn)變：中國高淨值投資者（HNWIs）正加快全球資產(chǎn)配置，優(yōu)先選擇政府債券，並積極運用保險及信託架構(gòu)來保障家族財富的跨代傳承。

在此環(huán)境下，ARK Wealth CIO 報告強調(diào)，投資策略應從單一資產(chǎn)決策轉(zhuǎn)向「反脆弱」系統(tǒng)建設，確保組合能夠適應經(jīng)濟與政治不確定性。這一核心變革超越傳統(tǒng)的三大支柱（安全性、流動性及回報），轉(zhuǎn)向更具前瞻性、全方位及價值導向的財富管理框架。

「當前的宏觀經(jīng)濟格局正處於歷史性轉(zhuǎn)變，焦點從『追求回報』轉(zhuǎn)向『 投資韌性』 」 諾亞控股的聯(lián)合創(chuàng)始人兼董事長汪靜波表示，「投資者和財富管理者需要一個紀律化、結(jié)構(gòu)化的策略，綜合配置防禦性資產(chǎn)、長期規(guī)劃工具以及增長機會。如今的關(guān)鍵問題已不再是『投資在哪裡』，而是『 如何在不確定時代構(gòu)建長遠穩(wěn)健的財富架構(gòu)』。」

本期CIO報告提出 ARK Wealth 的多層次資產(chǎn)配置模型，幫助投資者在市場波動中取得平衡，實現(xiàn)資產(chǎn)保值與增長，為未來經(jīng)濟環(huán)境的不確定性做好準備。該模型分為三個層次：首先是建「安全墊」，透過身份規(guī)劃、信託和保險三大工具，確保家族與隔代利益的傳承；其次是穩(wěn)「基本盤 」，以穩(wěn)定現(xiàn)金流為原則，配置高流動性且回報穩(wěn)健的資產(chǎn)，以抵禦通脹壓力；最後是投「增長點」，聚焦前瞻性賽道，透過私募股權(quán)及對衝基金進行動態(tài)調(diào)整與跨周期佈局，挖掘高成長潛力。

從整體來看，本期CIO報告中ARK Wealth對財富管理者指出四個關(guān)鍵點：

1. 嚴守資產(chǎn)配置的紀律，現(xiàn)階段優(yōu)先考慮資產(chǎn)的地域配置。
2. 投資不等於財富管理，如果認知錯位，會導致行為錯位。投資追求的是每一步最優(yōu)，財富管理追求的是家族財富總體最優(yōu)。
3. 財富管理者要構(gòu)建一個「反脆弱」系統(tǒng)，來管理和傳承自己的財富。我們提出了「建安全墊、穩(wěn)基本盤、投增長點」的戰(zhàn)略資產(chǎn)配置金字塔模型。
4. 盡快採取建設性的行動，調(diào)整戰(zhàn)略資產(chǎn)配置。嚴守紀律，建立「反脆弱」系統(tǒng)，是現(xiàn)階段財富管理的最優(yōu)解。 

欲了解ARK Wealth的最新市場洞見，請點擊下載完整的2025年上半年CIO報告：https://promotion.arkwealth.com/activity/prod/7kY1tLez6S。

關(guān)於ARK Wealth Management
ARK Wealth Management 是諾亞控股集團(NYSE:NOAH，HKEX:6686) 旗下為全球高淨值華人家庭及機構(gòu)提供一站式金融服務的財富管理平臺，以客戶為中心，秉承獨立、專業(yè)的服務理念，不斷創(chuàng)新產(chǎn)品和服務。致力為客戶提供定制化的財富管理解決方案，以精準滿足不斷變化的客戶需求，成為全球華人首選的財富管理平臺。

截至目前，ARK Wealth Management累計配置資產(chǎn)規(guī)模達87億美元，在全球多個國家和地區(qū)設有服務機構(gòu)，擁有140多位全球投資顧問，為客戶提供專業(yè)本地化服務。